- 欧元兑美元在周四亚洲早盘跌至1.1380附近。
- 美联储加息预期提振美元汇率。
- 欧洲央行官员表示，若出现二次通胀效应将采取行动。
周四亚洲交易时段早盘，欧元兑美元汇率触及1.1380水平。由于美联储释放的鹰派信号推动美元走强，主要货币对继续呈现下行趋势。交易员将关注美国每周初请失业金人数报告以及当天晚些时候的美联储官员讲话。
根据美国S&P Global公布的采购经理人指数（PMI）初值，9月份制造业PMI从8月份的51.7上升至52.0，超出市场预期的51.4。
同时，9月份服务业PMI由前值52.5下降至51.7，低于预期的52.0。综合PMI也从前值52.5降至9月份的51.7。
周三，美联储理事迈克尔·巴尔表示，为抑制通胀，“可能还需要进一步调整货币政策”。美联储理事汤姆·巴金和波士顿联储主席苏珊·柯林斯均表示支持近期加息，认为通胀压力仍然存在。这些美联储官员的鹰派言论可能继续推高美元，并在短期内对欧元兑美元施加下行压力。
根据CME FedWatch工具显示，市场目前预计美联储在10月份加息25个基点的概率接近69.7%，高于一周前的48.7%。
欧洲央行决策者加布里埃尔·马克卢夫表示，如果能源价格向其他行业传导，央行可能会再次加息，但目前尚未出现明显的二次通胀效应。
据路透社报道，市场预计10月份再次加息25个基点的概率约为45%，而下一次加息可能至少要到12月才会完全计入定价。这意味着未来数据仍有较大空间影响市场预期。
尽管波动率低迷，法国兴业银行仍看好美元长期走势
瑞士信贷策略师重申，其“King Dollar Will Return”框架仍然有效，并强调“这一前景的核心在于美元基本面与美国偏好弱势货币之间的博弈，最终基本面将占据上风。”他们承认市场环境已发生变化，并表示“或许这一判断仍然成立，尽管当前波动性似乎处于劣势。”即便如此，瑞士信贷明确表示，“这不会改变我们的长期观点”，并继续预计美元基本面将随着时间推移重新主导市场。
美联储官员巴尔暗示通胀风险上升将推动进一步加息，支撑美元走强
美联储理事迈克尔·巴尔释放了明显的鹰派信号，FXS Speechtracker评分为8/10，高于7/10的历史平均水平，表明其紧缩倾向强于基准。他强调“可能还需要进一步加息”，并指出实现2%通胀目标的风险已经上升，而劳动力市场风险有所下降，这表明在强劲增长和稳健就业市场的背景下，美联储愿意继续收紧政策，这种环境通常有利于美元走强。他还承认美联储此前“处于不利位置”，需要将政策重新调整到“正确方向”，进一步强化了当前政策仍过于宽松、尚未达到目标的观点，增强了整体鹰派基调。
FXS 美联储情绪指数上升0.42点至148.81，稳定处于鹰派区间，并与上述高于基准的FXS Speechtracker评分一致。该指数远高于100，表明美联储整体沟通基调仍明显偏向进一步紧缩，这种格局应继续支撑美元收益率，并推动外汇市场上对美元的需求。
技术分析：欧元兑美元RSI进入超卖区域，但看跌趋势未改
从日线图来看，欧元兑美元持续跌破所有关键移动平均线和波动区间，短期走势明显偏空。价格位于100日均线和布林带中轨下方，而整个布林带区间目前均位于现价上方，显示出持续的下行压力。14日相对强弱指数（RSI）为25.4，已进入超卖区域，表明看跌动能过度释放，但尚未引发有意义的反弹。
上行方面，初步阻力位于1.1380附近的布林带下轨，这是货币对需要重新站上的关键波动阈值，以缓解当前压力。其上方，更重要的阻力区域由1.1535的100日均线和1.1545的布林带中轨构成，而更高处接近1.1710的布林带上轨则是在出现更强修正反弹时的下一个目标位。当前走势中，现价下方缺乏明确的支撑基础，因此在买方重新夺回1.1380–1.1550区域之前，该货币对仍面临进一步下跌的风险。
(本故事的技术分析由AI工具协助撰写。 了解更多。)
欧元常见问题（FAQ）
欧元是欧元区19个欧盟成员国共同使用的法定货币，是全球交易量第二大的货币。2022年，欧元占全球外汇交易总量的31%，日均交易额超过2.2万亿美元。其中欧元兑美元是交易量最大的货币对，约占所有交易的30%，其次是欧元兑日元（4%）、欧元兑英镑（3%）和欧元兑澳元（2%）。
欧洲央行总部位于德国法兰克福，是欧元区的中央银行。其主要职责是制定利率和管理货币政策。欧洲央行的核心任务是维持物价稳定，既包括控制通胀，也包括促进经济增长。提高或降低利率是其主要政策工具。相对较高的利率或加息预期通常对欧元有利，反之亦然。欧洲央行每年召开八次货币政策会议，由欧元区各国央行行长和包括欧洲央行行长克里斯蒂娜·拉加德在内的六名执行委员会成员共同决策。
欧元区通胀水平通过消费者价格协调指数（HICP）进行衡量，是影响欧元的重要经济指标之一。若通胀率高于预期，特别是超过欧洲央行设定的2%目标，可能会促使央行加息以抑制通胀。与其他国家相比，相对较高的利率通常有利于欧元，因为它提升了该地区的投资吸引力。
经济数据反映了欧元区经济健康状况，可能对欧元产生显著影响。GDP、制造业和服务业PMI、就业数据以及消费者信心指数等都是重要指标。强劲的经济表现通常有利于欧元，不仅吸引外资流入，也可能促使欧洲央行加息，从而直接提振欧元。反之，疲弱的经济数据可能导致欧元走弱。由于德国、法国、意大利和西班牙四大经济体占欧元区经济总量的75%，这些国家的数据尤为重要。
贸易平衡是衡量一个国家出口收入与进口支出差额的指标，对欧元具有重要影响。出口强劲意味着外国买家对本国货币的需求增加，从而推动货币升值。因此，贸易顺差通常有利于欧元走强，而贸易逆差则可能拖累欧元。
