中金：短期内运价或保持高位 提升集运公司今年盈利和分红确定性
中金发布研报称，近期受红海绕行持续、美线需求增加、船公司运力控制和五一节前出货影响，运价持续上涨。根据Alphaliner数据，4月份美线、欧线运力环比-0.6%/-5.7%，截至4月26日，SCFI美西、欧线运价周环比+13.4%/+16.7%，同比+147.9%/+161.1%，同时近期多家船公司宣布上调运价。受绕行影响，短期内运价或保持高位，提升集运公司今年盈利和分红确定性。看好估值较低的中远海控（0）、分红比例高的海丰国际（01308）、中谷物流（603565.SH），建议关注东方海外（00316）。
高盛：予友邦保险（01299）“买入”评级 目标价98港元
高盛发布研究报告称，予友邦保险（01299）“买入”评级，目标价98港元。报告中称，公司首季新业务价值13.27亿美元，按固定汇率计同比升31%，按实质汇率计升27%，远高于该行预期的按实质汇率计增长19%。当中，中国内地和主要东盟市场（泰国、新加坡、马来西亚合计）的新业务价值增长更为强劲，而中国香港仍然是增长最快的市场，符合该行预期。该行指出，友邦亦提出资本管理政策，包括承诺每年派发75%的盈余净额，并在未来12个月额外拨出20亿美元回购股份。高盛料此举受到投资者的欢迎，因为在2023财年业绩公布后，长期股东回报的不确定性是一个市场主要关注问题。
国泰君安：维持大唐新能源（01798）“买入”评级 目标价下降至2.3港元
国泰君安发布研究报告称，维持大唐新能源（01798）“买入”评级，鉴于大唐新能源更为审慎的扩张前景及新能源电价下调压力，分别下调2024-2025年每股盈利32.7%和41.4%至人民币0.348元和0.395元。予2026年每股盈利预测人民币0.441元，目标价由3.1港元下降至2.3港元。
中金：维持华润建材科技（01313）“跑赢行业”评级 目标价1.93港元
中金发布研究报告称，维持华润建材科技（01313）“跑赢行业”评级，2024/25E归母净利润6.76亿元/8.04亿元不变，目标价1.93港元。公司公布1Q24业绩：营收47.9亿元，同比-5.6%；归母净利润-0.289亿元，而1Q23同期为-0.300亿元。公司1Q24业绩基本符合该行预期。报告中称，公司区域龙头地位巩固，骨料业务进入快速增长期。公司提出“抢份额、守底线、优结构、提地位”的市场策略，聚焦全价值链降本、提升核心竞争力，该行预计2024年公司有望巩固其华南区域龙头地位。同时随着产能投放及配套基础设施建设完毕，公司骨料业务步入快速增长期，该行认为其业绩贡献有望提升；而随着均价更高的面向广东的基地产能进一步释放，公司骨料销售结构有望优化，该行预期公司2024年骨料均价和吨毛利均有望回升。
瑞银：予中国海洋石油（00883）“买入”评级 目标价上调至26.3港元
瑞银发布研究报告称，中国海洋石油（00883）今年首季纯利同比增23.7%、按季增51.6%至397亿元人民币，高于市场及该行预期，这主要归功于期内产量快速提升、油价同比增6.2%至每桶78.75美元，及美元汇价升值。报告调升中海油2024-2026年盈利预测2%，H股目标价由26港元上调至26.3港元，评级“买入”。报告中称，中海油首季产量同比增9.9%至1.801亿桶，其中国内产量增6.9%至1.231亿桶，海外产量增16.9%至5690万桶。首季油价同比增6.2%，与布伦特原油价格的折让大幅收窄。首季天然汽价格同比跌7.7%，集团预计2024年气价将持稳。该行又提到，中海油维持2024年全年产量指引于7亿至7.2亿桶油当量。在第一季强劲增长后，认为年产量可能会超过指引范围的上限。集团并未调整资本开支计划，仍预期2024年资本支出为1250亿至1350亿人民币。
